如果說不久前中國恢復最惠國煤炭進口關稅對國際煤炭市場猶如一場強震，那么，近日，有關下調煤炭出口關稅至3%的傳言不啻于這場強震的余震。中國的煤炭巨人也許將在煤炭貿易的時代夕陽中留下奮力一擊的背影。

事實上，正如分析人士所指出的那樣，中國的煤炭供應及需求能力，不管是爆發還是抑制，不管是進口還是出口，都會對既有的國際煤炭貿易格局產生深刻影響。

占國際煤炭貿易1/4

短短十年，中國完成了從世界第二大煤炭出口大國（2001年）到世界上最大煤炭進口國（2011年至今）的全部過程。

如前文所述，中國自2003年至今年10月份，累計進口煤炭157910萬噸，出口煤炭49119萬噸，凈進口量為108791萬噸。但是，具有代表性的出口過程基本集中在2009年之前，進口過程則始于其后。

自2009年到2014年底，我國進口煤數量超過14億噸已成定局。

14億噸，比煤炭國際貿易量最高年份的交易量還要多出1億噸。從事煤炭國際貿易的人士告訴記者，500萬噸交易量就會引發國際市場供需的變化并影響價格，何況年均2億多噸的進口量？煤炭的國際可貿易程度并不高。

申銀萬國高級分析師羅云峰在研究國際煤炭貿易時發現，20世紀90年代以來，國際煤炭貿易一直以近5%的年均增速增長，國際可貿易程度也從20世紀90年代的不足10%上升至2010年的15%。

但與油氣相比，煤炭的可貿易程水平不高，未來也很難超過20%，不及油氣的一半。

其中，硬煤占貿易總量的比例由20世紀80年代的近80%上升至目前的90%左右，動力煤占硬煤比例約七成；褐煤的可貿易程度更低，且主要集中于印尼出口至中國。

《中國電力報》記者詳細梳理了相關資料后發現，最近幾年國際煤炭貿易量的情況是，2007年為9.07億噸、2008年為9.3億噸、2009年約為9.16億噸、2010年約為10.53億噸、2011年為10.42億噸、2012年為12.76億噸 （含褐煤）、2013年約為13億噸（含褐煤）。

對比這幾年中國煤炭進口量，不難發現，中國進口煤數量占國際煤炭貿易總量的占比呈逐年上升之勢，從不到15%逐漸上升到25%，在每年新增貿易量中占比更高。

顯然，這一系列數據所指向的，正是中國對煤炭的大量需求。業界在談到煤炭消費增量時，常以中國、印度為例，因為后者的增量也十分醒目。但從上述數據不難看出，印度對世界煤炭消費增量的“貢獻”在于其潛力，正如國際能源署首席經濟學家法提赫·比羅爾所說，印度需求大增，但“隨時成為世界最大的煤炭進口國”是在2020年之后。

博弈中的追隨者

通常情況下，國際煤炭貿易以海運為主（陸運僅10%左右），自然而然根據運距形成了相對封閉的區域性市場，否則運距太遠導致運費太高。其中，亞太地區煤炭貿易最為活躍，2010年進出口量占全球比重的64.2%，這幾年隨著中國、印度進口量的增加，比例進一步加大；歐洲及歐亞大陸市場次之，占比約20%；美洲地區位居第三，占比超過10%；非洲地區位居第四，占比在5%以下。

如果從供需方的角度來看，那么，主要需求方是中國、印度、日本、韓國等，供應方是印尼、澳大利亞、俄羅斯、美國、哥倫比亞、南非等國家。

不過，隨著煤炭供應充足甚至過剩，以及煤炭價格、海運價格的變化，煤炭國際貿易的邊界也會發生改變，最明顯的就是南非充當跨市場的賣方。從2000年至2012年，南非的煤炭年產量從2.2億噸增加至2.6億噸，新增產量基本全部用于出口，且主要發至亞洲市場。2011～2013年，南非出口到中國的煤炭量已累計達到3534萬噸。

這也是煤炭進口區域逐步由歐洲向亞太轉移的體現，同時也深層次地反映出圍繞煤價展開的全球范圍內的煤炭貿易博弈。

在《中國的能源安全》研討會上，華北電力大學副教授、中國社科院研究生院國際能源安全研究中心研究員劉喜梅對1993～2013年間世界煤炭價格走勢的情況進行了系統分析。她將之分為三個階段，即價格穩定期（1993～2003年）、價格攀　  升期（2004～2008年）、價格高位回落與調整期（2008年至今）。

“煤炭價格博弈，一般體現在兩個層面：一是國際貿易市場上的買賣雙方之間的競價，主要體現在買賣合同價格的確立上；二是國際市場上買方與賣方之間的競價。”劉喜梅進一步加以解釋，買方市場時主要體現為賣家間的競價，價格有走低趨向；賣方市場時主要體現為買方之間的競價，價格有走高趨向。

劉喜梅說，以價格博弈觀之，那么前述第一階段煤價形成主要是均衡定價，受供需形勢及進出口國家煤炭供需機制的作用，價格博弈體現得并不明顯，但1999年日本與澳大利亞的談判卻非常激烈，微粘煉焦煤及動力煤價格降幅達15%，直接導致了世界煤炭市場的降價浪潮；本世紀以來，價格博弈表現明顯，其中第二階段屬買家競價，價格走高，比如隨著中國、印度對煤炭需求的增加，煤價上揚；第三階段屬賣家競價，價格走低，比如近年來俄羅斯、澳大利亞、印尼煤炭供應增長、出口加大，自然就形成了競爭。

當然，與國際貿易市場相比，中國煤炭市場的價格變化與之并不同步。眾所周知，煤炭黃金十年是直到2012年才見底的。

那么，中國在煤炭價格博弈中扮演了什么樣的角色？煤炭貿易專家黃騰表示，從這幾年的情況來看，中國盡管在煤炭生產、消費、進口方面的數量都位居世界第一，但卻只是扮演了追隨者的角色，在提價、降價兩方面都較為被動，而且往往在煤價上漲時大量進口煤炭或者獲取海外煤礦資源，在煤價下跌時想著出口或退出已并購的資源，這是十分不利的。

他認為，中國煤企在應對國際煤炭市場變化時慣于依靠在國內才行得通的哭窮思維而非競爭性的市場行為，所以在國際市場上大而不強，難有話語權，今后應該主動出擊，該提價時領頭提價，該降價時也領頭降價，如此方能引領市場。

話雖如此，能否做到他卻頗為懷疑。

“南進北出”構想

在談到中國煤炭需求對世界煤炭貿易產生的巨大影響時，國際能源署首席經濟學家法提赫·比羅爾說，“中國曾長期作為煤炭凈出口國，因此在2009年中國突然成為煤炭凈進口國后，這一情況對煤炭交易市場造成了巨大的沖擊。”2013年，他再次表示，“中國經濟增速放緩導致了煤炭價格的下降，而隨著煤炭產能增速在長期規劃中大于煤炭需求，中國的煤炭進口量在世界煤炭交易份額中比重將下降。”如今，隨著能源革命的提出，以及煤電減排計劃等措施的實施，他之前總結的所謂 “經合組織國家與非經合組織國家之間的分歧”可就完全站不住腳了。

事實上，在飽受霧霾之苦后，中國比任何一個國家都更愿意清潔利用煤炭，并盡量減少煤炭的消費以及進口。

與日本、韓國等國家的煤炭進口系資源匱乏所致、需求量較為穩定相比，中國的煤炭進口則主要來自于強勁需求的拉動，一旦受到經濟增速放緩或節能減排等因素的影響，進口煤數量就會發生較大波動。

不僅如此，從目前形勢來看，中國甚至不惜降低煤炭出口關稅，通過適當促進煤炭出口來幫助國內的煤炭企業消化嚴重過剩的產能。

早在中國恢復進口煤最惠國稅率之前，一位來自四大煤炭出口集團的人士在與記者交流時就表示，產能過剩與市場低迷的雙重作用下，國內煤企已經感到有出口的必要，而焦灼點就在于目前10%的出口關稅。

他說，我國于2008年對出口煤征收10%的出口關稅，主要是因為當時國內煤炭供不應求；但現在煤市形勢已經發生逆轉，供大于求，因而相關政策也應該作出調整。

“我國煤炭進出口貿易要形成優勢互補的局面，就應該是從南方進口、從北方出口。而要促進出口，就應該取消現行的10%的出口關稅，對煤炭進出口一視同仁。”盡管如此，這位人士也對自己的想法是否可行表示擔憂，原因是我國煤礦多為井工礦，而且有很多已經進入或接近深部開采，開采成本高，幾乎無法與印尼、澳大利亞等露天礦相比，難有勝算。同時，我國煤炭資源盡管位列世界第三位，但人均擁有量不足美國的1/9、俄羅斯的1/13、澳大利亞的1/40，且儲采比僅為33年，遠低于世界平均112年的可開采年限水平，因而，國家很可能在相當長的時期內采取“鼓勵進口、限制出口”的政策。

黃騰對此也不看好，他說，理論上講，南進北出盡管是一個較為理想的結構，但是，鑒于減少煤炭消費在全球已成定局，而且目前國際煤炭市場已經為印尼、澳大利亞、俄羅斯、美國等國家的煤企所主導，因此中國煤企要從中分一杯羹勢必難上加難。

“假如實行的話，可能會降至3%，因為這也是進口煤征收的最低稅率。煉焦煤更有優勢，但國家應該會加以控制；動力煤有足夠數量出口，競爭力卻不強。”黃騰說。

市場再現變局

事實上，現在考慮中國放開煤炭出口對國際市場的影響似乎還早了點，但單就中國目前已經采取并將進一步嚴厲的控煤措施而言，國際煤炭貿易市場也正在由此而改變。

分析人士告訴記者，早在今年9月份中國出臺《商品煤質量管理暫行辦法》時，主要煤炭出口國就密切關注該政策對其煤炭出口的影響。此后，中國于10月8日調整煤炭進口關稅，取消無煙煤、煉焦煤、煉焦煤以外的其他煙煤等的零進口暫定稅率，分別恢復實施3%～6%不等的最惠國稅率。盡管印尼等部分煤炭出口國與中國之前已經存在自貿協定而實行零關稅，但還是澳大利亞等國家的煤炭出口產生影響。

根據《悉尼先驅晨報》的報道，澳大利亞財長JoeHockey表示，只要中澳達成自由貿易協議，中方就可能豁免對澳大利亞煤炭的進口稅。

在搶占市場方面，印尼不但在對中國市場的爭奪中憑借低價優勢擠壓了澳大利亞煤炭，而且也由此成為世界第一出口大國。與澳大利亞相比，印尼以露天礦為主，平均生產成本比澳大利亞低18%左右，且在地理位置上更靠近中國、印度、日本等亞洲客戶，運輸成本更低，因而更具競爭力。

不僅如此，根據標準普爾新加坡主管XavierJean的說法，在煤市低迷、煤價下跌之際，印尼的煤企也基本采用了中國煤企之前降低成本、以量補價的做法：“只要這些煤企持續降低他們的生產成本，我們是不太可能看到煤炭產量出現下降。”而澳大利亞也絲毫不示弱。為應對低迷的市場形勢，今年9月2日，澳大利亞參議院投票通過了廢除自2012年7月1日起征的礦產資源租賃稅，以提高其國際競爭能力，料想在眾議院極有可能獲得通過。

另一方面，隨著中蒙、中俄的一系列戰略合作，未來陸上通道的進口量可能還會增加，并影響海上通道的進口，這兩者之間也將形成微妙的貿易角力。

正如國際能源署 《世界能源展望2014》所指出的，在中國的煤炭需求放緩之后，印度等國家將成為新的增長引擎。
由此，國際煤炭貿易將開始新一輪競爭。

那些滿載煤炭的遠洋巨輪，駛往新熱點的頻次將會適當提高———但從總量上來說，中國的煤炭進口依然是最多的。